奧本海默說，Aurinia(AUPH.US)：長期前景良好

過去幾週，Aurinia Pharmaceuticals ( AUPH ) 由於幾個原因而成為新聞。首先有傳言稱，該生物技術公司是諾華公司的指控目標，這標誌著製藥巨頭對 Aurinia 表現出興趣的另一個例子。然後，該公司發布了 AURORA 2 持續研究的積極頂線結果。這是對 Lupkynis (voclosporin) 的長期安全性和耐受性的調查，Aurinia 用於治療成人活動性狼瘡性腎炎 (LN)。

然而，對於奧本海默的賈斯汀金來說，這些事件都與他最近將 Aurinia 的評級從表現（即持有）上調至跑贏大市（即買入）的原因沒有直接關係。這位分析師的目標價也為 31 美元，表明比當前水平有 54% 的潛在上漲空間。

要觀看 Kim 的過往記錄，請單擊此處

那麼，如果不是積極的臨床試驗結果值得對 Kim 的模型進行調整，那麼升級背後的原因是什麼？分析師解釋說：“雖然與最近完成的 AURORA 2 研究的積極更新相吻合，但我們主要基於估值和對 Lupkynis（voclosporin）商業前景的不變看法來看待我們的升級，因為目前的股價水平並不升值Lupkynis 商業潛力的基本價值。”

年初，Lupkynis（voclosporin）被批准用於治療患有活動性 LN 的成年患者，標誌著它成為 FDA 批准的首個針對自身免疫性疾病的口服療法。

Covid-19 在釋放後減弱了治療的影響，儘管 Kim 認為“依賴執行的基本道路可能需要時間來發揮作用”，但分析師仍然相信 Lupkynis 的長期潛力會看到“有利的採用和在 LN 治療範式中的應用。”

分析師還強調了幾個可能有助於提振情緒的例子。一方面，儘管 omicron 等新變種的“不確定性揮之不去”，但明年更加樂觀的前景可能“更好地反映了 Lupkynis 銷售的長期軌跡”。

Kim 還認為，採用這種療法的一個關鍵催化劑可能是醫生處方行為的改變。“雖然這些變化在很大程度上預計會隨著時間的推移而有機地發生，”分析師說，“我們認為對一般 LN 治療指南的更新具有創造拐點的潛力以及醫生看法的風向標。”

那麼，這就是奧本海默的觀點，華爾街的其他人對 Aurinia 的前景有何看法？一切都在船上，就像它發生的那樣。基於 6 次一致買入，該股票具有強烈買入共識評級。此外，33.33 美元的平均目標表明股價在未來一年有 66% 的增長空間。