【黃金收市】非農果真引爆大行情！靚麗數據與美聯儲“鷹王”齊襲 黃金大跌近34美元

24K99訊 周五(5月5日)，在強于預期的美國非農就業數據緩和了對美聯儲降息的預期后，黃金在快速回落后有所反彈。

美市尾盤，現貨黃金收報2016.45美元/盎司，大跌33.76美元或1.65%，日內最高觸及2053.02美元/盎司，最低觸及1999.45美元/盎司。本周，現貨黃金收升26.94美元或1.35%。

(現貨黃金日線圖，來源：FX168)

COMEX 6月黃金期貨收跌1.5%，報2024.80美元/盎司，本周累計上升超1.3%。

在現貨黃金下挫之際，其他貴金屬升跌不一：現貨白銀收跌1.43%，收報25.654美元/盎司；現貨鉑金收升0.78%，報1052.81美元/盎司；現貨鈀金收升1.34%，至1471.05美元/盎司。

在美聯儲暗示其加息周期可能即將結束后，現貨黃金價格周四飆升至2072.19美元，僅略低于2072.49美元的歷史高點。

但隨著美國雇主4月份在提高工資的同時增加招聘，這些漲幅很快被抵消。

美國勞工統計局周五公布的就業報告顯示，7月非農就業人口增加25.3萬人，遠超華爾街預估的18萬人。這一增長使失業率達到3.4%，與此前3.6%的預估持平，為1969年以來的最低水平。

作為通脹關鍵晴雨表的平均時薪本月上升0.5%，高于0.3%的預期，為一年來最大的月度漲幅。按年計算，工資增長4.4%，高于4.2%的預期。這兩項數據都增加了美聯儲(決定6月再次加息的可能性，不過就業報告公布后，市場只是消化了這種可能性很小的預期。

“該數據不會導致美聯儲在6月升息，但可能會提醒降息支持者稍作安頓，”這對零收益黃金構成壓力，紐約獨立金屬交易商Tai Wong表示。

就業數據公布后，10年期美國國債收益率上升，削弱了非收益黃金的吸引力，也令金價承壓。

2年期美國國債和10年期美國國債的收益率分別大幅攀升19個基點和9個基點，收益率分別為3.924%和3.443%。

盡管如此，美元仍然受到下行壓力，錄得小幅下跌。美元指數DXY收盤下跌0.15%，報101.25。

數據公布后，圣路易斯聯儲主席布拉德表示，經濟有可能軟著陸，并補充說，就業報告“令人印象深刻”。布拉德表示，他對6月份聯邦公開市場委員會(FOMC)下次會議上加息或維持利率持開放態度，他加入了“依賴數據”的立場。盡管如此，布拉德認為利率需要“慢慢走高”。

拖累黃金價格的另一個原因是，據世界黃金協會(WGC)報道，2023年第一季度全球黃金需求下降。

展望未來，任何指向美國經濟降溫的經濟數據，以及由此導致的中長期降息，都有可能支撐金價。賀利氏(Heraeus)貴金屬交易商Alexander Zumpfe表示，相反，積極的意外消息可能會“給價格帶來壓力”。

此外，圍繞美國銀行業和美國債務上限的事態發展也備受關注。經濟的不確定性和較低的利率刺激了對零收益黃金的需求。

“如果我們看到圍繞債務上限或美國銀行業的進一步恐慌，請保持警惕，因為我擔心價格走勢可能在這些高位附近變得糟糕，并懲罰多頭和空頭，”City Index資深市場分析師Matt Simpson表示。他警告稱，“在壓力嚴重的時期，包括黃金在內的所有市場都可能下跌。”

Exinity Group首席市場分析師Han Tan表示，“高于預期的非農就業報告，加上失業率達到幾十年來的最低水平，”將金價拉低至2000美元的重要心理關口。

“這一就業市場依然吃緊的最新證據，令人們對美聯儲暫停加息產生了新的懷疑，令收益率為零的貴金屬感到懊惱，”他表示。

Tan表示，黃金近期的漲勢是“因預期美國利率已見頂，這在很大程度上緩解了這種零收益資產的壓力”，而“對美國銀行業動蕩的持續擔憂，提高了經濟衰退的前景”，推高了黃金這種避險資產。

他說:“只要市場拒絕放棄美聯儲在2023年晚些時候降息的希望，而對美國進一步金融動蕩的擔憂繼續給風險情緒蒙上陰影，貴金屬就應該繼續得到支撐。”

Tan表示，盡管非農就業數據公布后金價回落，但金價“可能仍有足夠的理由嘗試創下新高”，但他指出，由于此前金價在2070美元上方的峰值“很快就消失了，這種價格走勢表明，金價在達到新高峰后不太可能保持住。”

后市展望

1.周五公布的Kitco News黃金調查顯示，看空情緒在華爾街分析師中略有優勢。與此同時，散戶投資者仍明顯看漲黃金，并期待金價在周五大跌后重拾光彩。

本周，22位華爾街分析師參加了Kitco News黃金調查。在參與調查的分析師中，有7位(32%)看好黃金近期走勢。與此同時，有9位(41%)分析師看空黃金下周的表現，6位(27%)分析師認為黃金將橫盤整理。

與此同時，網上投票共投了774票。其中，500位受訪者(占65%)預計下周金價將上升。另有163人(占21%)預計金價將下跌，111人(占14%)對近期前景持中立態度。

2.瑞銀分析師Giovanni Staunovo表示，在強勁表現之后，金價在美國公布就業數據前處于觀望狀態，短期內將對“利率預期的短期逆轉、更廣泛的存款擔保和美元走強”敏感。

“但在投資組合中，黃金仍應是一種對沖工具。”

3.City Index高級市場分析師Matt Simpson稱，“但如果圍繞債務上限或美國銀行業的恐慌進一步加劇，請保持警惕，因為我擔心價格走勢可能在這些高位附近變得糟糕，并對多頭和空頭造成打擊。”他警告稱，“在壓力嚴重的時期，包括黃金在內的所有市場都可能下跌。”

下一交易日重點關注(北京時間)

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16:30 歐元區5月Sentix投資者信心指數

22:00 美國3月批發庫存

22:00 歐洲央行首席經濟學家連恩發表講話