Meta Platforms(FB.US)：寬闊的護城河，未來的更多增長

Meta Platforms ( FB )，以前稱為 Facebook，是一家社交網絡公司，它創建不同的應用程序來連接世界各地的人們。該公司由 Mark Zuckerberg、Eduardo P. Saverin、Dustin Moskovitz、Andrew McCollum 和 Chris R. Hughes 於 2004 年 2 月 4 日創立。 

我看好 Meta Platforms，因為它具有強大的競爭地位、有希望的長期增長軌道以及相對於公司交易歷史的合理估值倍數。

最重要的是，華爾街分析師壓倒性地看好該股，分析師的平均目標價意味著明年將有大幅上漲。

優勢

據福布斯報導，Facebook 是全球第五大最有價值品牌，估值為 889 億美元。在社交媒體行業，很少有人能比得上它的步伐。此外，該公司還通過其虛擬現實計劃引領下一代連接。

Meta 還報告稱，其對 Facebook Reality Labs 的投資將使其營業利潤減少 100 億美元。然而，這是該公司願意承擔的風險，因為它有一個長期願景，即在接下來的幾年裡增加對該平台的投資。

Facebook 的另一個顯著優勢是其多樣化的平台集合（Instagram、Workplace、Calibra、Oculus、Messenger、WhatsApp 等）。

最近的結果

在截至 2021 年 9 月 30 日的季度中，Meta Platforms 報告稱，其日活躍用戶（19.3 億）與去年同期的用戶數量相比增長了 6%。其第三季度的資本支出為 45.4 億美元，還回購了 143.7 億美元的 A 類普通股。

在即將到來的第四季度，Meta Platforms 預計收入將達到 31 至 340 億美元（根據首席財務官的說法），它還預計其第四季度的稅率將達到十幾歲。該公司報告稱，在 2022 年的最初幾個月，它將在其結構中納入兩個新的財務部門：Facebook Reality Labs 和 Family of Apps。

估值指標

FB 股票目前看起來價格合理。其 EV/EBITDA 比率大致符合其歷史的 13.3 倍，而其歷史平均水平為 13.9 倍。

此外，其遠期市盈率是 24 倍，而其歷史平均水平為 25 倍。分析師預計，該公司 2022 年的收入、EBITDA 和標準化每股收益將分別增長 19%、5.4% 和 2.9%。

華爾街的看法

轉向華爾街，根據過去三個月分配的 26 次買入和 5 次持有評級，FB 獲得了強烈的買入共識評級。此外， Meta Platforms的平均 目標價 為 406.92 美元，上漲潛力為 23.5%。

總結和結論

Meta Platforms 受益於其核心 Facebook 業務，該業務擁有非常廣泛的護城河、可觀的盈利能力和穩定的增長。展望未來，該公司計劃利用其品牌和龐大的網絡成為元界的領先者，並看到巨大的增長潛力。

鑑於分析師對這裡的股票極為看好，估值倍數相對於歷史水平看起來非常合理，平均目標價意味著明年有很大的上漲空間，看來現在可能是投資者考慮增持股票的好時機.