Cathie Wood 向 3 只“强力买入”创新股票注入资金

股票選擇者和對沖經理凱茜伍德去年引起了一些轟動，當時她的 ARK Innovation ETF 的表現超過標準普爾 500 指數一個數量級。從 3 月的大流行低谷到 2020 年底，標準普爾指數上漲了 68%，而伍德的旗艦基金則飆升了 153%。這是一場令人驚嘆的表演。

伍德去年做出了明智的選擇，瞄準科技公司、遠程連接和遠程醫療進行投資。在大流行應對的鎖定階段，所有這些部門的業務都取得了巨大的增長，但隨著我們更多地轉向“正常”，業務有所回落。

展望未來，隨著 2021 年逐漸進入 2022 年，以及持續的電暈危機繼續演變，伍德越來越關注創新。“我們的主要信息是創新解決問題，預計在未來五到十年內以更快的速度改變人類生活，”她說 - 概述了購買創新者的基本案例，並為股票投資制定了處方一個長期的提議。

“經過近 11 個月的修正，創新股似乎已進入深度價值領域，其估值僅是峰值水平的一小部分，”伍德補充道。

考慮到這一點，我們想仔細研究一下伍德方舟投資管理公司最近挑選的三隻創新股票。我們了解到每個股票都擁有分析師社區的“強烈買入”共識評級。事實上，分析師認為這些股票在未來一年上漲 60% 或更高，這一回報肯定會將 ARK 指向正確的方向。

TuSimple Holdings (TSP)

我們將看到的第一個“Wood-pick”是 TuSimple，這是一家在自動駕駛汽車領域處於領先地位的人工智能公司。TuSimple 正在開發針對自動駕駛卡車進行優化的技術，這也是未來汽車行業的重要組成部分。自動卡車運輸有望提高長途路線的效率和安全性，TuSimple 正在開發人工智能技術來滿足這些需求。該公司正在開發的主要產品是 LiDAR 傳感器系統，可在距離車輛 1000 米的所有天氣條件下進行感知。

TuSimple 在今年早些時候上市，是眾多利用市場普遍上漲趨勢籌集資金的公司之一。首次公開募股帶來了超過 10.8 億美元的總資本。儘管此後股價一直波動，但 TSP 的市值仍超過 69 億美元。

上個月，該公司發布了 3Q21 收益，這是其作為上市公司的第三份此類報告。雖然它還沒有基於生產級平台的常規收入流，但該公司確實報告說達到了一些重要的里程碑。它擴大了與快遞公司 UPS 的合作夥伴關係，並報告在測試車輛中累計記錄了超過 160,000 英里的自動駕駛里程。UPS 計劃還節省了 13% 的燃料成本。此外，TuSimple 還規劃了通往佛羅里達州奧蘭多市和北卡羅來納州夏洛特市的新自動貨運車道。

本月早些時候，該公司宣布與另一家主要快遞公司 DHL 建立類似的合作夥伴關係。DHL 的合作將把 TuSimple 的自動貨運技術整合到 DHL 的運營中。DHL 已預留 100 輛卡車用於轉換為自動駕駛。

Cathie Wood 於 2021 年第二季度首次收購 TSP；在她的基金最近提交的 13F 文件中，我們看到她增持了 3,841,493 股。這增加了 60%，使她目前在 TSP 的股份達到 10,314,228。按照目前的估值，該持股價值 3.35 億美元。

展望未來，TSP 正在準備其“Driver Out”安全驗證測試，這是開發全自動卡車系統的一個重要里程碑。在摩根士丹利的Ravi Shanker看來，這是公司未來的關鍵催化劑。

“我們繼續將 TSP 視為一小群自動駕駛卡車運輸公司中的明顯領導者，並相信一旦 2024 年開始商業生產，他們就能以高利潤利用美國約 1 萬億美元的卡車運輸 TAM。我們繼續看到非常廣泛但Shanker 認為，這裡的風險回報呈正偏向，這可能取決於未來幾週 Driver Out 測試的結果。

Shanker 提醒投資者，TSP 將在 2022 年獲得可觀的收益。分析師將該股評級為增持（即買入），他的 75 美元目標價意味著一年內上漲 130%。

很明顯，華爾街完全同意摩根士丹利的觀點。對該股票的評論以 5 比 1 的比例分解，有利於買入而不是持有，以獲得強烈的買入共識評級。股價為 32.48 美元，58.85 美元的平均目標表明 12 個月的上漲空間為 81%。

PagerDuty ( PD )

接下來，PagerDuty 為 IT 部門提供了一個基於雲的事件響應平台。簡而言之，PagerDuty 的產品使 IT 經理和主管可以實時訪問關鍵應用程序和服務，將各種數據信號整合到一個易於查看的平台中。該公司使用機器學習來解釋信號、加速解決方案並吸引合適的人員以獲得最佳響應。

所有這些加起來就是這家總部位於舊金山的科技公司的大生意。PagerDuty 擁有 29 億美元的市值，並且在過去兩年中每個季度的收入都在增長。在最近的季度報告中，對於 22 財年第三季度，該公司報告的收入為 7176 萬美元，環比增長 6%，同比增長 33%。歸根結底，今年的收益一直不穩定——但第三季度每股虧損 7 美分，好於第二季度的 13 美分虧損和去年同期的 9 美分虧損。

Cathie Wood 在上個季度購買了 1,403,361 股 PD 股票，這使她現有的持股增加了 17%，使她總共獲得了 9,996,968 股公司股票。這是一筆主要股份，使伍德成為公司 11% 的所有者。她持有的資產價值近 3.448 億美元。

伍德並不是唯一對這隻股票印象深刻的人。Baird 的分析師Rob Oliver寫道：“公司正在看到核心 IT 以外的持續擴張。我們繼續將 PD 視為企業數字化的一個引人注目的遊戲。我們認為目前 8.5 倍的 23 財年估值相對於增長和市場地位而言具有吸引力。我們認為，執行力的改善、基本面的加強以及宏觀的整體改善應該會在 2022 年推動該領導者的估值更高。”

奧利弗的評論支持了他的跑贏大盤（即買入）評級，而他的 60 美元目標價表明到明年年底有 73% 的上漲空間。

這隻股票最近引起了 8 位華爾街分析師的注意，他們的評論包括 7 次買入對 1 次持有，以達成強烈買入共識。PD 的售價為 34.49 美元，其 57.64 美元的平均目標價意味著一年的上漲潛力為 67%。

Fate Therapeutics (FATE)

我們將與 Fatetherapys 一起完成我們的清單，這是一家臨床階段的生物製藥公司，致力於程序化細胞免疫療法，用於治療各種癌症和免疫疾病。該公司的開發計劃基於使用離體細胞編程的新方法，用於調節治療功能並指導造血細胞的生長和命運。

這種新方法使用人類誘導多能幹細胞 (iPSC) 來創建一種精確工程化的免疫療法，可以無限生產細胞——而不依賴於患者作為初始細胞的來源。結果是可靠的、同質的產品形式來攻擊特定的癌症和疾病。

Fate 的管道中有六種候選藥物正在進行 1 期臨床試驗，主要用於各種非霍奇金淋巴瘤，以及另外四個正在進行臨床前測試的項目。這兩個領先的臨床候選藥物最近都顯示出積極的中期數據。

對於 FT596（一種 R/R 淋巴瘤的潛在治療方法）的研究，該公司在第三季度發布了 14 名患者的單劑量遞增數據。隊列 2 和 3 顯示出 71% 的總體反應率和 50% 的臨床反應率。在 FT516 的研究中，對於相同的條件，ORR 為 73%，CR 為 55%，基於多劑量、多周期遞增的 11 名患者。

最近，Fate 發布了關於這兩種候選藥物的更詳細數據。查看來自 FT596 試驗的兩個隊列，6 名患者中有 5 名表現出客觀反應，其中 4 人表現出完全反應。在較低劑量下，19 名患者中有 13 名達到了客觀反應。所有劑量均耐受良好，無毒性。

來自 FT516 試驗的詳細數據顯示，兩個隊列分別在 10 名患者中的 6 名和 8 名患者中的 3 名中顯示出陽性結果。該治療是門診治療，耐受性良好，沒有副作用。

很明顯，伍德喜歡她在《命運》中看到的東西——她的公司在第三季度購買了該公司的 3,419,156 股股票。這增加了 46%，使她總共持有 10,902,258 股股票，現在價值超過 6.4 億美元。她於 2019 年第二季度首次買入該股票，並擁有該公司 11% 的股份。

在對 Leerink 的報導中，分析師戴娜·格雷博斯 (Daina Graybosch)在最近的中期數據發布後持看漲立場。她寫道：“在審查了美國血液學會 (ASH) 會議和平行投資者會議上提供的更新數據後，我們對 Fate 的非霍奇金淋巴瘤 (NHL) 計劃更有信心。儘管隨訪數據仍處於早期階段，而且患者數量很少，尤其是在侵襲性 NHL 中，但我們對幾項臨床和轉化更新感到鼓舞。股票反應平淡令我們感到驚訝，我們相信隨著投資者進一步考慮數據和/或命運在 2022 年確認更多患者的信號，我們可能會看到上漲。”

因此，Graybosch 將 FATE 評為跑贏大盤（即買入）也就不足為奇了。更不用說，她 115 美元的目標價將上漲潛力定為約 96%。

我們再次關注具有強烈買入共識評級的股票。FATE 有 12 條評論記錄，包括 9 條買入和 3 條持有。股價為 58.76 美元，平均目標價為 98.40 美元，2022 年的上漲潛力約為 67%。