美聯儲決議果然引爆行情！鮑威爾“亮鷹爪”、美元多頭爆發金價大跌失守1930美元

財經要聞 2023-09-21 13:20:07 83

周四(9月21日)亞市早盤，美元指數延續反彈走勢，目前正接近105.50關口；現貨黃金繼續下跌走勢，金價剛剛跌破1930美元/盎司關口。周三紐約時段美聯儲決議釋放鷹派信號，這刺激美元短線飆升、金價上演“高臺跳水”行情。

美聯儲周三宣布維持利率不變，但加強鷹派立場，預估年底前將進一步加息，美元指數自日內低點104.66大幅攀升，當日收于105.40左右。

美國聯邦公開市場委員會(FOMC)當地時間周三宣布，將聯邦基金利率維持在5.25%-5.50%目標區間，此舉符合市場預期，并預測利率將在今年達到5.50%-5.75%的峰值，即年底前還會再加息25個基點。

FOMC聲明稱，12位官員預計今年還會加息一次，7位官員預計維持不變。近幾個月就業增長放緩，但依然強勁。

美聯儲在貨幣政策聲明中保留了“額外收緊政策”的措辭。FOMC聲明稱，美國經濟活動以“穩健”速度擴張。

FOMC聲明顯示：“在確定進一步收緊政策的適當程度時……委員會將考慮貨幣政策的累計收緊程度、貨幣政策對經濟活動和通脹影響的滯后程度，以及經濟和金融發展。”

根據美聯儲9月最新公布的點陣圖，今年底利率預測中位數維持5.6%，暗示今年還會再加息一次。此外，與6月時的點陣圖相比，決策委員預測2024年只會降息50個基點，降息空間小于6月時的預測，顯示利率處在高位的時間將比原先預期要更久。

多倫多Corpay首席市場策略師Karl Schamotta說道：“這不是‘暫停’，而是‘跳過’。由于經濟表現好于預期，通脹壓力持續存在，美聯儲官員在聲明和點陣圖中選擇維持鷹派的數據依賴偏向。”

亞特蘭大Globalt Investments高級投資組合經理Tom Martin表示：“這實際上比我想象的要鷹派得多。利率不會很快得到緩解，所以這意味著利息成本將保持在高位，可能比人們預期的時間更長。”

鮑威爾：準備在適當的情況下進一步加息

美聯儲主席鮑威爾在會后新聞發布會上表示，官員將以“逐次會議”決定利率，也準備好在適當的時候進一步加息。大多數政策制定者認為今年再次加息更有可能是合適的。

鮑威爾表示：“我們準備好了在合適的情況下進一步加息，而且我們打算將政策維持在限制性水平，直到我們相信通脹正在朝著我們的目標持續下行。”

鮑威爾說：“自去年年中以來，通脹有所緩和，對家庭、企業和預測者的廣泛調查以及金融市場的指標都反映出，長期通脹預期似乎仍然穩定。盡管如此，將通脹持續降至2%的過程還有很長的路要走。”鮑威爾還表示，美聯儲尚未完全相信通脹正處于正確的軌道上。

關于降息時間表，鮑威爾明確表示，目前不會給出具體的信號，在適當的時候我們會有降息的時機。但降息存在太多的不確定性，目前只是猜測會在2024年的某個時候，僅此而已。

道明證券(TD Securities)利率策略師Gennadiny Goldberg表示：“看起來美聯儲試圖發出盡可能鷹派的信號。”

被視為“美聯儲傳聲筒”之稱的《華爾街日報》記者Nick Timiraos在美聯儲公布利率決議后發文指出，仍有多名美聯儲官員一直不愿表明結束加息。官員擔心，更為強勁的經濟活動以及石油和貨運價格的上漲可能導致最近的通脹下降停滯甚至逆轉，從而需要上調利率。他們擔心，在未來幾個月結束加息后，才發現自己做得還不夠。如果金融市場得出通脹和利率已經趨平的結論，結果卻發現情況恰恰相反，那么這種局面可能尤其具有破壞性。

美元有望延續升勢

FXStreet分析師Yohay Elam最新撰文稱，美聯儲已經暗示，2023年可能會再次加息。鮑威爾承諾利率將在更長時間內保持在高位，美元勢將擴大漲幅。

Elam寫道，“小心行事”——周三這句話的意思不同了。美聯儲可能會以更慢的速度提高利率，但同樣的邏輯也適用于降息。這讓投資者感到恐慌，更多的加息可能還在后頭。

Elam指出，雖然美聯儲維持利率不變，但它不僅為今年再次加息敞開大門。美聯儲將2024年的借貸成本預測從4.6%上調至5.1%，這意味著只會降息兩次，而不是之前預測的四次。展望更長遠的未來，官員們一致認為2025年的利率中值為3.9%，高于最初預測的3.4%。即使到了2026年，也至少有一位委員認為利率將徘徊在5%附近。

Elam表示，總而言之，美聯儲已經傳遞了一個重要的“鷹派立場”——為美元的持續走強奠定基礎，而不是下意識的反應。對股市而言，人們對軟著陸缺乏信心，進一步增加了壓力。

美國銀行全球研究(BofA Global Research)發布報告稱，美元指數近期的上升態勢有望形成“黃金交叉”，證明了短期內市場對其抱持樂觀態度。

金價恐進一步下跌

美聯儲決議公布后，交易員對美聯儲明年的降息預期減弱。紐約獨立金屬交易員Taii Wong說：“由于美聯儲的點陣圖比預期更鷹派，黃金和白銀脫離盤中高點，金屬價格原本都以更鴿派的點陣圖來定價。”

FXStreet分析師Joshua Gibson指出，在美聯儲周三宣布利率決議之前，金價最初走高，一度達到1947.00美元/盎司的峰值，略低于1950.00美元/盎司的關鍵水平。

Gibson寫道，根據美聯儲的“點陣圖”，美聯儲仍將在2023年剩余時間內加息25個基點。美聯儲官員預計，到2024年底，官方聯邦基金利率將保持在5.1%的水平。美聯儲主席鮑威爾重申，美聯儲將致力于實現2%的長期通脹目標。雖然鮑威爾指出，美聯儲很可能已經接近加息周期的頂峰，但他重申，美聯儲未來的決策將基于數據。在美聯儲利率決議出爐后，金價暴跌。如果買家繼續離場觀望，金價將進一步下跌。

Gibson并表示，從黃金日線圖來看，金價在100日簡單移動平均線(SMA)受到明顯打壓。從下行方面來看，金價預計將在200日移動平均線1925.00美元/盎司受到支撐。