美股直击丨区域银行风险未消，COMEX黄金接近历史新高

▍大市评述

华尔街对美国区域银行业健康状况担忧，区域银行股价下挫，抵消美联储暗示暂停加息的乐观情绪，美股周四延续跌势，道指险守MA50，今年以来累积的升幅全部蒸发。

截至收盘，道指跌0.86%，纳指跌0.49%，标普500指数跌0.72%。热门中概股、黄金、邮轮表现强劲。Shopify(SHOP.US)绩后收涨24%，法拉第未来(FFIE.US)收涨28%，Moderna(MRNA.US)绩后收涨3%;阿莱恩斯西部银行(WAL.US)收跌39%，西太平洋合众银行(PACW.US)收跌50%，第一地平线国家银行(FHN.US)收跌33%。

COMEX黄金期货价格一度冲上2085.4美元/盎司，接近历史新高。分析师表示，国际金价上涨受多重因素影响：美联储货币政策显示其未来加息的节奏会暂停。黄金在未来降息预期的市场情况下，价格可能会上涨。尽管金价有所上调，购买黄金首饰的消费者依然不少。最近一段时间，婚庆活动的增加也在一定程度上拉高了黄金的消费。从投资金条的消费来看，有一部分投资者可能会选择观望，但是更多的投资者还是采取分批次买入金条。

美联储5月会议如期加息25BPS，且不再暗示未来会继续加息。在声明中也删去了“预计一些额外的政策收紧可能是合适的”的表述，后续货币政策路径转向更依赖于经济数据的前瞻性指引，即美联储需要看到经济增速、通胀以及就业强于预期的迹象才会继续加息。而当前美国核心通胀PCE仍远高于2%的通胀目标意味着距离美联储降息仍有距离。根据美联储利率观测器数据预测，当前有92.9%的概率6月份停止加息；7月停止加息的概率为48.2%；9月份降息的概率为48.2%，即6/7/9月的货币政策路径为0/0/-25 BPS是当前市场的普遍预期。在高利率的环境之下，硅谷银行、第一共和银行及签名银行相继倒闭，区域银行业经营风险暴露，实体经济受到冲击的影响也可能会逐渐显现。在控通胀与防止经济‘硬着陆’方面美联储需要取得平衡。市场短期行为是资金博弈的结果，对于中长期投资者而言，已经到了密切关注联邦基金利率见顶对全球资本市场的影响及存在的机会的时候。

▍个股新闻

苹果(AAPL.US)季度收入和利润均高于华尔街的预期。在收盘后公布了2023财年第二财季财报，该公司的季度收入和利润均高于华尔街的预期。尽管整个消费电子市场持续低迷，经济前景阴晴不定，但iPhone的销售额仍在上升，而可穿戴设备的销售额下滑幅度低于分析师的预期。第二财季，苹果公司的销售额下降了2.5%至948.4亿美元，好于分析师预期的下降4.4%至930亿美元。利润持平，为每股1.52美元，根据Refinitiv的数据，估计为每股1.43美元，下降5.7%。iPhone的收入增长了1.5%，达到513.3亿美元，与整个消费电子行业形成了鲜明对比，这个行业正在努力应对智能手机、平板电脑和个人电脑销售的下降。在利率上升和经济不确定性的情况下，消费者和企业不再像在新冠疫情期间一样抢购电子产品。尽管在低迷的市场环境下，iPhone的销售额仍然保持增长。苹果公司表示，除了股票回购外，董事会还授权每股24美分的股息。两者都与公司一年前宣布的每股23美分的股息和之前900亿美元的股票回购增幅大致相同。

特斯拉(TSLA.US)开始在柏林工厂生产配备比亚迪结构电池组的Model Y RWD产品。特斯拉柏林工厂正在扩大其产品组合，增加了Model Y RWD的生产。该工厂不仅开始生产这一车型，而且与上海工厂正在生产的Model Y RWD不同，因为它采用了来自比亚迪的电池组结构。近一年来，特斯拉一直致力于在柏林工厂生产Model Y RWD。去年6月，该公司生产了少量搭载比亚迪电池组的汽车进行测试。发布在特斯拉论坛TFF上的文件数据显示，该车采用了比亚迪的锂铁磷酸(LFP)结构电池组。虽然没有列出具体的尺寸，但估计该电池组的功率约为57-59kWh，略小于宁德时代的LFP电池组(62kWh)，因此其潜在的WLTP(全球统一轻型车辆测试程序)续航里程为430公里(267英里)。

阿莱恩斯西部银行(WAL.US)亲自辟谣，称其考虑向英国金融时报索赔。在英国金融时报发布报道称阿莱恩斯西部银行将考虑出售自身业务后，该行亲自辟谣，并表示其并未出现异常的存款外流情况。该行表示，金融时报的报道在各个方面都是绝对错误的。该行没有考虑出售业务，也没有聘请顾问来研究战略选项。金融时报任由自己成为看空者的工具，以及传播虚假报道，这是可耻和不负责任的。该行表示自己财务状况良好、盈利能力仍然很强。作为回应，该行正在考虑包括向金融时报索赔在内所有的法律选择。

▍热点消息

美国初请失业金人数录得六周以来最大增幅。美国初请失业金人数创下6周来最大增幅，表明美国劳动力市场出现了一些疲软，但仍相对具有弹性。美国劳工部周四公布的数据显示，截至4月29日当周，首次申请失业救济人数增加1.3万人，至24.2万人。续请失业金人数在截至4月22日的当周降至约181万人。续请失业金人数包括已领取失业救济一周或一周以上的人数，这是一个很好的指标，表明人们在失业后找到工作的困难程度。

美官员正在评估市场操纵致银行股大幅波动的可能性。消息人士表示，美国联邦和州一级的官员正在评估最近几天银行股大幅波动背后存在“市场操纵”的可能性。鉴于银行板块强劲的基本面和充足的资本水平，最近几天，卖空活动增加和股票波动引起了联邦和州官员以及监管机构越来越多的审查，两位熟悉相关情况的人士表示，瑞银正在评估有关瑞士信贷瑞士银行业务的选项，包括可能保留其投资银行业务，同时出售其余业务。

欧洲央行放缓加息步伐，但拉加德称不会停止加息。欧洲央行周四放慢了加息步伐，但暗示未来将进一步收紧政策，市场预计这将是其抗击通胀的最后阶段。除管委暨奥地利央行总裁霍尔茨曼外，所有欧洲央行决策者都支持加息25个基点，将存款利率提升至3.25%。“我们不会停止加息--这一点非常清楚，”欧洲央行总裁拉加德在新闻发布会上说。“我们知道，我们还有更多的事情要做。”此后丹麦央行追随欧洲央行脚步，也加息25个基点。

OpenAI在2022年的亏损翻番至5.4亿美元，开发和人工成本高昂。据三位了解OpenAI财务状况的人士透露，该公司去年开发了ChatGPT，并从谷歌招聘了关键员工，致使亏损大约翻了一番，达到5.4亿美元左右。这一此前未公布的数字反映出，在该公司开始出售聊天机器人的使用权限之前，其机器学习模型的训练成本高昂。尽管在OpenAI于2月推出付费版聊天机器人后，公司收入有所增长，但随着越来越多的客户使用其人工智能技术，以及该公司对该软件未来版本进行培训，这些成本可能会继续上升。OpenAI首席执行官Sam Altman私下暗示，公司可能会在未来几年筹集至多1000亿美元资金，以进一步开发人工智能的能力。