自1967年最強買盤！中國大量儲備黃金的真正原因：終結石油美元體系

24K99訊 黃金能持守2000美元水平，全球中央銀行扮演者至關重要的角色。央行2022年購買黃金的比例，創下自1967年來最強買盤，中國和中東產油國是其中的大買家。貴金屬分析師、InternationalMan.com資深編輯Nick Giambruno表示，中國大量儲備黃金的真正原因，是要終結石油美元體系，為石油人民幣鋪平道路，表明國際貨幣體系即將發生范式轉變。

Nick指出，大多數人沒有意識到，1967年是金融史上意義重大的一年，這主要歸功于倫敦金庫事件。倫敦金庫是美國和西歐國家中央銀行為穩定黃金價格而達成的協議。目標是通過根據需要集體買賣黃金，將黃金價格維持在每盎司35美元。

但時間來到1967年，由于黃金短缺和對金屬的需求增加，倫敦金庫發生崩潰。這是因為歐洲中央銀行購買了大量黃金，因為他們開始懷疑美國政府承諾以35美元/盎司的價格支持美元兌黃金。購買耗盡了倫敦黃金池的儲備，并進一步推高了金價。

簡單來說，1967年是自第二次世界大戰結束以來一直存在的布雷頓森林國際貨幣體系終結的開始。它最終導致在1971年切斷美元與黃金的最后聯系。自那以后，美元一直是沒有支持的法定資產，盡管石油美元體系和強制措施支撐了它。

Nick強調：“關鍵是全球大量黃金流動可能表明，國際貨幣體系即將發生范式轉變。中央銀行是黃金市場的最大參與者，現在我們剛剛經歷自1967年以來央行黃金購買量最大的一年，我很清楚即將發生一些大事。”

再者，這些只是政府報告的官方數字。實際的黃金購買量可能要高得多，因為政府通常對其持有的黃金不透明，他們認為這是其經濟安全的重要組成部分。

他補充：“我認為當前市場正處于國際貨幣體系發生具有深遠影響的根本變革風口浪尖，然而，很少有人意識到正在發生的事情及其巨大的意義。”

“我懷疑大多數人都會感到驚訝，這不會是一件令人愉快的事情，他們將是為失敗的貨幣體系背書的人。但這不一定對每個人來說都是一場災難，那些在這種范式轉變之前正確定位的人可能會發財。”

中國大量黃金儲備的真正原因

據英國《金融時報》報道，2022 年黃金的大買家是中國和中東產油國。這并非巧合，因為這些國家將處于國際貨幣體系變革的中心。Nick提到：“多年來，中國一直在盡可能多地儲備黃金，這已經不是什么秘密了。”

“中國是世界上最大的黃金生產國和買家，大部分黃金進入了中國政府的國庫。沒有人知道中國擁有黃金的確切數量，但大多數觀察家認為它是政府宣布的數倍。今天我們都很清楚，為什么中國對黃金有著永無止境的需求。”

他繼續指出：“中國一直在等待合適的時機從美元下方拉回地毯，現在是那個時刻。”

中國最近對沙特阿拉伯和其他海灣合作委員會(GCC)國家的歷史性訪問，用中國領導層的話說，這是“全方位能源合作的新范式”。 海灣合作委員會包括沙特阿拉伯、科威特、卡塔爾、巴林、阿曼和阿拉伯聯合酋長國。這些國家占世界石油出口的25%以上，僅沙特阿拉伯就占17%左右。此外，中國25%以上的石油進口來自沙特阿拉伯。

中國是海合會最大的貿易伙伴，這些會議反映了中國作為世界最大石油進口國，與世界最大石油出口國海灣合作委員會之間自然且不斷發展的貿易關系。

經過多年準備，上海國際能源交易中心(INE)于2018年3月推出以人民幣計價的原油期貨合約，這是中國首個交易的石油期貨合約。該合約以全球油價基準布倫特原油為基礎，以現金結算。

從那時起，任何石油生產商都可以通過美元以外的價格出售石油。Nick稱：“在這種情況下，使用的是人民幣。”

INE人民幣原油期貨合約為歷來以美元為主導的全球石油市場提供了新的定價基準，通過以人民幣交易，該合約有望增加人民幣在全球貿易中的使用并減少對美元的依賴。

它的意義在于它有可能將石油市場的力量平衡從美國轉移到中國，并增加人民幣在全球貿易中的使用。不過有一個大問題。大多數產油國不想積累大量人民幣儲備，中國也知道這一點。

Nick說道：“這就是為什么中國明確將原油期貨合約與通過上海，也就是全球最大的實物黃金市場，以及香港的黃金交易所將人民幣兌換成實物黃金的能力聯系起來，而無需觸及中國的官方儲備。”

中石油和中石化這兩家中國石油公司通過成為大買家，為人民幣原油期貨提供流動性。因此，如果任何石油生產商想以人民幣來出售石油，總會有人出價。經過多年的發展和解決問題，INE人民幣石油期貨合約現已蓄勢待發。

Nick認為：“如果海合會還沒有準備好，中國不會向海合會承諾大量和持續的石油采購。”

“為什么中國用人民幣從海合會購買石油和天然氣很重要？因為它削弱了石油美元體系，自1971年布雷頓森林體系崩潰以來，石油美元體系一直是美國和國際金融體系的基石。”

沙特默許下的前景

沙特政府并沒有藏著其通過人民幣來出售石油的意圖，根據彭博社最近的一份報告：“據沙特阿拉伯財政部長稱，沙特阿拉伯對討論以美元以外的貨幣進行貿易持開放態度。”

簡而言之，沙特人認為美國不會拖延石油美元交易的結束。所以他們覺得自己不應該堅持自己的職責。沙特人對美國在對也門的戰爭中沒有給予足夠的支持感到憤怒。他們對美國從阿富汗撤軍以及與伊朗的核談判進一步感到沮喪。

在這種情況下，中國突然介入，并在多年后終于迫使沙特人接受人民幣作為支付方式。Nick對此說道：“這一定會發生，中國已經是世界上最大的石油進口國。此外，它進口的石油數量持續增長，因為它為超過比美國多4倍的14億人口經濟提供燃料。”

中國市場的龐大規模使得沙特阿拉伯和其他石油出口國不可能無視中國無限期以人民幣支付的要求，上海國際能源交易中心為石油出口商進一步增加了交易的吸引力。

Nick提出：“沙特阿拉伯是石油美元體系的關鍵，而他們公開同意不完全以美元出售其石油。對于任何持有美元的人來說，這都標志著即將發生的巨大變化，忽視這個巨大的紅色警告標志將是極其愚蠢的。”

《華爾街日報》也表示，這樣的舉動對美元來說將是災難性的。“沙特的舉動可能會削弱美元在國際金融體系中的霸主地位，華盛頓幾十年來一直依賴美元印制國庫券來為其預算赤字融資。”

Nick總結稱，石油美元體系的終結迫在眉睫。“50多年來，這種安排讓美國政府和許多美國人過著入不敷出的生活。美國認為這種獨特的地位是理所當然的，但它很快就會消失。既然不需要購買石油，就會有大量額外的美元突然四處尋找家園。”

結果，大量石油資金，甚至高達數萬億美元，通常會通過紐約的銀行以美元形式流入美國國債，而將通過上海流入人民幣和黃金。石油美元體系的終結對美國人來說是個壞消息，不幸的是，幾乎沒有人可以實際做些什么來改變這些運動趨勢的進程。