艾德一站通：本周公布美4月CPI，市场评估加息缩表后续影响

上周五美股三大指数低开低走，盘中剧烈震荡。FAANMG仅有一家收涨，苹果（AAPL.US）收涨0.47%、谷歌A（GOOGL.US）收跌0.65%、微软（MSFT.US）收跌0.94%、亚马逊（AMZN.US）收跌1.40%、Meta Platforms（FB.US，原Facebook）收跌2.17%、奈飞（NFLX.US）收跌3.90%。据业内消息，苹果公司正在研发可折叠屏iPhone，在机身背面增加两块屏幕，成为多屏幕的iPhone。为实现该特性，公司将与电子纸厂商元太科技合作，在iPhone机身背面，搭载两块元太科技供应的电子纸次屏幕，与正面的主屏幕，组成多块屏幕。

上周美联储正式宣布5月加息50个基点及始于6月的渐进式缩表计划，虽然排除了激进加息75个基点的可能，但周五公布的美国4月非农就业相关数据显示：4月新增非农就业人口42.80万人，高于预期，但前值遭逢下修；失业率持平3.6%，略高于预期；但劳动参与率大幅下滑，从预期的62.5%降至62.2%。劳动参与率下行，或再次助推薪资被迫上涨，推高通胀。市场评估未来加息缩表计划对经济，对通胀，乃至就业市场复苏的影响，指数行情震荡剧烈。本周将再度公布通胀数据——4月CPI，市场普遍预期，由于基数效应的影响，该数据的同比增幅或将放缓至8.1%。料通胀的起伏或再度对市场情绪造成影响。

板块上，俄乌危机所致影响仍在持续，英国政府宣布扩大对俄罗斯及其邻国俄罗斯的制裁，拟对生产的贵金属（铂、钯）和包括化学品在内的更多产品征收35%的惩罚性进口关税，预计价值17亿英镑，并对俄罗斯最依赖的英国产品，包括化工、塑料、橡胶和机械等领域的关键材料实施出口禁令，价值2.5亿英镑。

趋势点评：

5月6日，标准普尔500指数4小时K线继续沿MA5均线下探，收于阴线十字星。从技术走势上看，指数前两个周期MACD虽有低位金叉红柱，但动能萎缩，且KDJ呈现金叉扩大趋势。市场近期仍在评估上周加息缩表计划对大市施加影响，避险情绪尚未散去。

图表 1 标准普尔指数4小时K线图 

数据来源：Wind资讯

盘后交易：

上周五，能源板块内公司马拉松石油（MRO.US）获得5.43百万股的盘后交易量，盘后涨幅0.36%。或主要源于其近期发布的财报业绩：2022年一季度实现营业收入383.84亿美元，同比大增68%；归属于母公司的净利润为8.45亿美元，同比扭亏为盈。

同时，优步（UBER.US）获得1.89百万股的盘后交易量，盘后涨幅0.50%。近期大行BTIG分析师将其目标价自65美元下调至55美元，但仍维持买入评级，只因对其业绩展望较为稳健。

图表 2 盘后涨幅居前个股（节选自交易量排名居前个股） 

数据来源：Wind资讯

主要ETF表现：

上周五，标普500指数十一大板块ETF多数收跌，仅有能源板块和公用事业板块收涨。近期已有多家能源企业公布2022年一季度财报业绩，市场对俄乌危机或趋于中长期影响而继续看好该板块前景。而在美元指数的持续上行中，材料板块受制于美元定价所致负面影响而行情走低，跌幅最高，达到1.37%。

图表 3标普 500 指数十一大板块 ETF 行情表现 

数据来源：Wind资讯

美东时间5月5日，金融行业ETF（XLF.US）获得了1.73亿美元的日资金流入。同时，科技指数ETF（XLK.US）亦获得1.13美元的日资金流入。

图表 4 行业 ETF 资金日流入排名(节选) 

数据来源：Wind资讯

重要数据前瞻：

1.今晚20:45美国亚特兰大联储主席、2018年FOMC票委博斯蒂克拟发表讲话。

2.BioNTech（BNTX.US）、泰森食品（TSN.US）、普拉格能源（PLUG.US）、诺瓦瓦克斯医药（NVAX.US）哈莫尼黄金（HMY.US）等公司拟发布财报业绩。

美股宽基指数及行业估值表：

图5美股宽基指数及标普500指数11大行业估值表

数据来源：Wind资讯 

作者：艾德证券期货研究部

免责声明：通过本文发布给阁下的数据报含的所有观点、新闻、分析、报价或其它信息仅为一般市场评论，并非构成投资建议，也并非劝诱或推荐阁下买入或卖出任何金融产品。此外，本文内容是在没有考虑任何特定人士的具体投资目标或财务状况(包括存款规模，杠杆，风险接受程度和风险承担能力)的情况下编制的。任何参考历史价格行情走势仅为提供信息之用且基于发布者自己的分析。艾德证券期货及发布者不承诺和保证该行情走势可能会在未来发生，因为过去的表现不一定会说明未来的结果。发布者相信本内容所包括的信息的可靠性，但发布者不保证其准确性或完整性。阁下清楚发布者制作本信息的目的并非影响您的投资决定，因此，对于阁下因信赖此类信息或进行任何交易所造成的任何亏损，包括但不限于可能会有的盈利出现损失，艾德证券期货及发布者不承担任何责任。此信息不得于中国境内就任何目的复制或转发。