Unity(U.US)軟件：值得持有評級嗎？

Unity Software ( NYSE:U ) 是著名的視頻遊戲開發平台，一直是分析師的最愛。

由於 Unity 未來可觀的增長勢頭，大多數專家將該公司評級為“買入”，儘管也有少數分析師不同意。其中一位分析師是 BTIG 的克拉克·蘭彭，他想暫時留在外面。

與 7 個買入評級相比，為什麼 Unity 獲得了 Lampen 和其他一位分析師的持有評級？

保守指導和缺乏吸引力的估值

Unity Software 預計第四季度的總收入在 285 至 2.9 億美元之間。管理層預測 2021 年全年銷售額為 1080 至 10.85 億美元，低於平均估計的 11 億美元。

根據 Lampen 的說法，管理層提供的預測似乎不大，在第三季度強勁之後，第四季度的收入模式放緩。儘管分析師認為該指引拖累了該股，但他不認為潛在趨勢已經惡化。

從更積極的方面來看，分析師繼續對第三季度的印刷品印象深刻，並對 Weta Digital 交易持樂觀態度。這位分析師表示，預計 2022 年及以後的收入也會增加。

“我們對估值持中立態度，正在等待 Multiplay 等新收入機會的牽引跡象，”他寫道。

因此，Lampen 授予股票持有評級。

觀察該公司在即將到來的財報季的表現將會很有趣。

增長催化劑

該組織正在認真嘗試通過將其可尋址市場擴展到新領域來發展其創作者基礎。

首先，Metaverse 的引入有可能提高 Unity 的增長可能性。事實上，Unity 的總可尋址市場 (TAM) 已經很大，但一旦元節準備席捲全球，它可能會變得更大。

其次，該公司最近對 Weta Digital 的收購為其冠上了另一根羽毛。交易完成後，Unity Software 的 3D 服務將得到加強。

大多數分析師也對收購持樂觀態度。憑藉先進的圖形設計和視覺效果工具，他們預計此次交易將擴大 Unity 跨部門的戰略重要性。

在收入方面，Unity 在第三季度錄得 2.863 億美元，比去年同期增長 43%。另一方面，該公司宣布每股虧損0.06美元，低於華爾街的預期。