Roblox(RBLX.US)：强劲的 9 月业绩支持牛市

在经历了在线游戏平台残酷的 2022 年之后， Roblox ( RBLX )的投资者周一得到了一些可喜的缓解。在该公司公布了 9 月份的一些令人印象深刻的指标后，股价飙升了 20%。不过，要收复当年的亏损还需要一段时间。自 2022 年以来，该股已下跌 58%。

本月的 KPI（关键绩效指标）强劲，每日活跃用户 (DAU) 同比增长 23% 至 5780 万。对于 Needham 分析师Bernie McTernan 来说，“亮点”是预订量在中点增加了 19%（恒定电流）（根据报告为 13%），达到 2.12 亿美元至 2.19 亿美元之间，尽管出现了大于预期的外汇逆风高于分析师预期约 8%。

因此，在 9 月业绩好于预期的背景下，McTernan 将 22 年第 4 季度的预订预期从 8.24 亿美元上调 4% 至 8.52 亿美元。然而，这可能“被证明是保守的，如果之前的季节性因素推迟了今年 9 月的表现。”

另一方面，McTernan 强调了另一个元宇宙竞争对手的挣扎，这可能表明 Roblox 的“战略重要性”。根据《华尔街日报》的一篇文章，Meta 的 Horizons World 目前的参与度低于 20 万大关，该公司甚至将其年终月度用户目标从 50 万降至 28 万。

“在我们看来，这突出了 RBLX 的战略价值，它拥有 58B 的每日活跃用户，”McTernan 说。“公平地说，比较用户数量并不是一场公平的斗争，因为 RBLX 的分发访问基本上无处不在，但规模可以决定社交领域的赢家和输家，并且在元宇宙中可能更重要。”

McTernan 认为 Roblox 在这里是一个“令人羡慕的位置”，尽管用户群对公司提出了自己的一系列挑战，因为它的目标是在不同的人口和地区实现进一步的增长和货币化。

那么，归根结底，这对投资者意味着什么？McTernan 坚持买入评级和 53 美元的目标价，暗示未来几个月股价可能上涨 22%。

不是街上的每个人都这么自信。基于 6 次买入、7 次持有和 3 次卖出，该股票声称持有共识评级。平均目标价为 41.36 美元，表明该股目前被高估了约 5%。